Global Investment Holding A.Ş. ga informasjon om fullføringen av prosjektfinansieringen av San Juan Cruise Port og starten av cruiseoperasjoner.
I uttalelsen til Public Disclosure Platform (KAP) ble det sagt: "Med avsløringen av vår spesielle situasjon datert 17. august 2022, angående San Juan Cruise Port i Puerto Rico til Global Ports Holding Plc (GPH), vårt selskaps indirekte datterselskap, Puerto Rico Port Vi kunngjorde for publikum at han signerte en 30-årig konsesjonsavtale med presidentskapet. GPH har informert vårt selskap om at prosjektfinansieringen for første fase av investeringen for San Juan Cruise Port er gjennomført av San Juan Cruise Port LLC (SJCP), GPHs heleide datterselskap, og cruisevirksomheten er overtatt.
Den aktuelle langsiktige prosjektfinansieringen ble gitt av to obligasjonsemisjoner fra San Juan Cruise Port, til sammen USD 187 millioner. Den første emisjonen er en serie A-obligasjon foretatt av Barclays Capital Inc. og allokert til det amerikanske kommunale obligasjonsmarkedet, med et beløp på USD 110 millioner, en gjennomsnittlig årlig kupongrente på 6,6 prosent og en løpetid på 2045. Den andre utstedelsen er en obligasjon i B-serien tildelt amerikanske institusjonelle investorer med et beløp på USD 77 millioner, en fast kupongrente på 7,21 prosent årlig og en løpetid på 2039.
De aktuelle obligasjonene fikk kredittvurdering BBB- investment grade fra S&P. Samlet løpetid på obligasjonen i A-serien er 21 år, og den veide gjennomsnittlige løpetiden er ca. 19 år. Den totale løpetiden på obligasjonen i B-serien er 15 år og den veide gjennomsnittlige løpetiden er ca. 12 år.
San Juan Cruise Port, en populær transitt- og knutepunkthavn, har behov for betydelige forbedringsinvesteringer for å kunne tilby uavbrutt service under GPHs 30-årige konsesjonsperiode og for å møte behovene til den raskt voksende cruiseindustrien.
I henhold til vilkårene i avtalen vil SJCP betale en startavgift på 77 millioner dollar til havnemyndigheten i Puerto Rico. Første fase av investeringen består av 4 millioner dollar, som inkluderer viktige infrastrukturutbygginger ved 100. kai og Pan American-dokkene, terminalbygninger og forbedring av gangveiene foran de gamle San Juan-kaiene. Det inkluderer også investeringer, transaksjonskostnader for prosjektfinansiering, reservekontoer og annen bruk av provenyet.
I tillegg til å investere i havnens infrastruktur, planlegger SJCP også å jobbe og investere i modernisering av havnen for cruisepassasjerer, cruiserederier og lokalt næringsliv. GPHs globale ekspertise og driftsmodell vil bli brukt for å øke effektiviteten i havnedriften.
I den andre fasen av investeringen, verdt 250 millioner USD, med forbehold om oppfyllelse av visse forutsetninger, inkludert antall passasjerer som når sine pre-pandeminivåer; SJCP planlegger å øke kapasiteten ved å bygge en ny brygge og en ny toppmoderne terminalbygning som kan betjene verdens største cruiseskip. For den andre fasen av investeringen er det planlagt å skaffe finansiering fra det amerikanske lokale statsobligasjonsmarkedet og nordamerikansk-baserte finansinstitusjoner.
Denne avtalen er et viktig skritt mot GPHs strategiske mål i Karibia. San Juan Cruise Port tok imot 2019 millioner passasjerer i 1,8 (0,4 millioner totale passasjerbevegelser når inkludert 2,2 millioner hjemmehavnpassasjerer) og er den tredje største havnen i GPHs globale havnenettverk.
San Juan Cruise Port er en strategisk viktig havn i det karibiske cruisemarkedet; Det er ideelt plassert for å bli inkludert i både østlige og sørlige karibiske reiseruter. I tillegg til flyplass- og hotellinfrastrukturen, gjør Puerto Rico til å være en amerikansk autonom region til et attraktivt havnemål i det østlige og sørlige Karibia.
Tilføyelsen av San Juan Cruise Port til porteføljen bringer det totale antallet havner i GPHs portefølje til 29, med et årlig passasjervolum på omtrent 31 millioner forventet i 2025-månedersperioden frem til 12. mars 20. "Med en forventning om at Saint Lucia Cruise Port vil bli inkludert i porteføljen innen utgangen av første kvartal 2024, forventes antallet havner i GPHs portefølje å øke til 30 og passasjervolumet til å overstige 20 millioner."